罕见！上半年商业银行净利润同比下降9.4% 专家：是大幅向实体让利的结果

1. 罕见！上半年商业银行净利润同比下降9.4% 专家：是大幅向实体让利的结果

 8月10日，银保监会发布了2020年二季度银行业保险业主要监管指标数据情况，今年上半年商业银行利润罕见地同比下降了9.4%，累计实现净利润1.0万亿元，二季度末的银行不良贷款率攀升至近年来的高位，季度环比走高0.03个百分点到1.94%。
         从资产规模来看，截至二季度末，我国银行业金融机构本外币资产增长速度较快，同比增长了9.7%至309.4万亿元，以不同机构的类型来看，股份制银行规模扩张速度较快，为11.8%，本外币资产达到了55.7万亿元，在商业银行总资产中占比为18.0%；大型商业银行资产总额同比增长10.1%。
   从盈利能力来看，上半年商业银行累计实现净利润1.0万亿元,净利润出现了罕见的同比下降，下降幅度为9.4%；平均资产利润率较上季末下降0.15个百分点，为0.83%。
   在风险抵御能力上，二季度末，商业银行贷款损失准备余额为5.0万亿元，较上季末增加2060亿元；拨备覆盖率为182.4%，较上季末下降0.80个百分点。
   在资产质量方面，二季度末商业银行的不良贷款率攀升到近几年来的一个高点，不良贷款率较一季度末环比上升3个bp到1.94%，不良贷款余额2.74万亿元，环比增加了1243亿元。
   另外，商业银行的资本充足率三项指标均处在下行通道，核心一级资本充足率、一级资本充足率、资本充足率分别为10.47%、11.61%和14.21%，分别较上季末下降0.41个百分点、0.34个百和0.31个百分点。
   招联金融首席研究员董希淼对此分析道，今年上半年，我国商业银行净利润同比下降9.4%，平均资本利润率、资产利润率也有所下降，这在近年来是非常罕见的，主要是受新冠肺炎影响以及加大对实体经济让利的结果。
   他表示，上半年在经济下行压力加大的情况下，叠加疫情影响，我国实体经济遇到较大冲击。商业银行在加大信贷投放的同时，通过降低贷款利率、减免收费以及延期还本付息等举措，积极主动向实体经济让利，推动企业融资明显下降。
    净利润同比下降不是商业银行自身经营能力恶化，而是商业银行大幅度向实体让利的结果，是银行业金融机构勇于担当、共克时艰的体现 。同时，面对资产质量反弹压力，商业银行加大贷款损失准备计提，贷款损失准备较上年末增加5003亿元（其中一季度增加2943亿元，二季度增加2060亿元），也在一定程度上影响了盈利表现。
   董希淼表示，2020年商业银行不良资产贷款率还可能有所上升，非信贷不良资产业也可能进一步爆发。对此，他建议商业银行一方面要采取多种措施加快存量不良资产的处置；另一方面要坚持标准，严格把关，严控新的不良资产产生。监管部门要继续采取针对性措施，支持商业银行尤其是中小银行多渠道、高效率地处置不良资产。
   每日经济新闻

2. 「首席观察」罕见！银行上半年净利同比降9.4% 警惕“不良”升温

 中国银保监会8月10日在股市收盘后公布了银行业保险业主要监管指标数据情况：2020年上半年，商业银行累计实现净利润1.0万亿元,同比下降9.4%，平均资本利润率10.35%。商业银行平均资产利润率0.83%，较上季末下降0.15个百分点。
   市场乍惊：近年几乎从未出现过如此净利润降幅的中国银行业怎么了？尽管这也取决于银行对坏账计提的拨备，其可对利润空间进行调节。
   在招联金融首席研究员董希淼看来，银行盈利下降原因之一是让利于实体经济，而非自身经营能力恶化的问题。即这是可预期的结果，但降幅之大出乎市场的意料。
     年中重要经济数据发布之际，相关部委官员亦出来重磅发声。
   当日，央行行长易纲接受媒体采访时表示，货币政策的引导使市场整体利率下行，带动了企业的融资成本明显降低。利率的下行，有力地支持了实体经济，使得贷款的结构明显优化，普惠小微贷款支持的市场主体明显增加。
   那么，下半年最大挑战是什么？易纲在回答央视新闻《相对论》给出的“部长答题板”提问时说，最大的挑战还是如何对实体经济精准滴灌。他表示，实体经济的支持一定要聚焦中小企业，特别是小微企业，这是人民银行下半年的工作重点。
   的确，疫情冲击下的中小微企业等部分实体经济仍在嗷嗷待哺……
   不过，易纲说，由于新冠肺炎疫情在中国得到了有效控制，中国经济在全球实现了率先复苏。二季度我国GDP出现了比较强劲的反弹，GDP同比增长3.2%，是全球唯一正增长的主要经济体。
   而对投资者来说，日趋复杂宏观形势背景下，当前阶段，优质银行可能也会因为业绩调控而出现好的中长期买点。
    “不是银行经营的问题” 
   “让利1.5万亿是此次商业银行利润下降的部分原因。根据央行的表述，1.5万亿元中有利率下行让利9300亿元，银行减少收费3200亿元等项内容。”8月10日，财信研究院副院长伍超明告诉经济观察网。
   他解释，除此之外，估计疫情冲击下，部分企业尤其是中小微企业的破产和亏损，导致银行不良贷款率上升，也是利润增速下降的原因。预计随着贷款延期等支持性政策明年到期后，没有暴露的不良贷款将陆续显现，将对银行利润形成新的考验。
   据银保监会数据显示，2020年二季度末，银行业金融机构用于小微企业的贷款（包括小微型企业贷款、个体工商户贷款和小微企业主贷款）余额40.7万亿元，其中单户授信总额1000万元及以下的普惠型小微企业贷款余额13.7万亿元，较年初增速17.7%。保障性安居工程贷款6.6万亿元，同比增长为2.7%。
   “这在近年来是非常罕见的，主要是受新冠肺炎影响以及加大对实体经济让利的结果。”招联金融首席研究员董希淼告诉经济观察网。他指的是今年上半年，我国商业银行净利润同比下降9.4%，平均资本利润率、资产利润率也有所下降。
   董希淼解释，上半年，在经济下行压力加大的情况下，叠加疫情影响，我国实体经济遇到较大冲击。商业银行在加大信贷投放的同时，通过降低贷款利率、减免收费以及延期还本付息等举措，积极主动向实体经济让利，推动企业融资明显下降。
   “净利润同比下降不是商业银行自身经营能力恶化，而是商业银行大幅度向实体让利的结果。”他说，“同时，面对资产质量反弹压力，商业银行加大贷款损失准备计提，贷款损失准备较上年末增加5003亿元（其中一季度增加2943亿元，二季度增加2060亿元），也在一定程度上影响了盈利表现。”
   这里，是否还记得银行让利1.5万亿的实质内涵？
   一个月前，在2020年上半年金融统计数据新闻发布会上，央行货币政策司副司长郭凯曾对“金融机构1.5万亿让利”进行解读——表示金融系统对实体经济的让利将主要通过三方面予以实现：
   一是利率的下行。包括贷款利率下行、债券利率下行、通过再贷款、再贴现政策支持的优惠利率贷款的发放，所有加在一起通过引导利率下行，最终会实现大概约9300亿元的让利。
   二是两项货币政策新工具加上前期的延期还款付息政策工具大约让利2300亿的规模。
   三是通过银行减少收费3200亿元，包括前期已经减少的收费，后面全年还要继续减免的收费，特别是落实6月1号下发《关于进一步规范信贷融资收费、降低企业综合融资成本的通知》。
   概之，这三大块加在一起大数是1.5万亿元。
   8月10日，央行行长易纲接受媒体采访时表示，今年以来，突如其来的新冠肺炎疫情给中国经济和全球经济都带来了前所未有的冲击。央行果断加大货币政策逆周期调节力度，创新货币政策工具，有力支持了稳企业保就业。他说，主要措施可以概括为18个字，就是“扩总量、保供应、促增长，降利率、调结构、保主体”。
   按照易纲的话说，货币政策的引导使市场整体利率下行，带动了企业的融资成本明显降低。普惠金融、小微企业、民营企业、制造业的贷款利率都降至 历史 新低。特别是普惠金融的贷款利率目前在5%左右，比去年下降了0.8个百分点。
   “利率的下行，有力支持了实体经济，使得贷款的结构明显优化，普惠小微贷款支持的市场主体明显增加。6月末，有授信的市场主体近3000万户，有贷款余额的超过2300万户，这些主要是小微企业和个体工商户。”易纲称。
   此外，银行净息差的空间亦在小幅收窄。民生银行首席研究员温彬说，净利润同比下降9.4%，其中，银行的净息差从2.10%降至2.09%，下降了1 BP，净息差有所收窄，包括盈利下降等……由于今年银行加大对实体经济的让利，一方面，今年上半年银行的LPR利率下降30个BP；而实际贷款利率的下降幅度逾30个BP，但银行的负债成本下降幅度相对有限，所以，整个净息差处于收缩状态。
   不过，温彬认为，虽然利润同比下降，净息差收窄，但在目前疫情的影响下，金融机构加大对实体经济的让利幅度，有助于支持实体经济的发展，更好地发挥了金融的支持作用。
   不可否认，疫情冲击下，一些受冲击的企业出现信用风险，违约也在增加，不良率和
       同期，商业银行贷款损失准备余额为5.0万亿元，较上季末增加2060亿元；拨备覆盖率为182.4%，较上季末下降0.80个百分点；贷款拨备率为3.54%，较上季末上升0.04个百分点。
   “这也说明银行业的资产质量，风险总体是可控，经营相对比较稳健，特别是拨备覆盖率虽然较一季度有所下降，但超过180%，远高于监管的红线要求，所以，整个银行业的风险抵补能力比较充足。”温彬说。
   据银保监会数据显示，除城市商业银行之外，大型商业银行、股份制商业银行、民营银行、农村商业银行、外资银行的二季度净息差较一季度均有所下降。
   然而，世界经济陷入衰退，国内经济面临诸多挑战背景下，商业银行不良的“双升”不容小觑。IMF和世界银行分别预测2020年全球经济将萎缩 4.9%和 5.2%，世界银行称全球经济可能陷入二战以来最严重衰退。
    不良？不良！ 
   尽管中国风景独好，央行表示，中长期看，我国经济稳中向好、长期向好、高质量发展的基本面没有改变；也即使信贷资产质量目前无恙，防范于未然亦未尝不可。
   董希淼坦言，在内外部环境复杂多变、压力骤增的情况下，上半年我国商业银行资产质量保持基本稳定，风险抵补能力仍然较为充足，实属不易。不过，未来一段时间，商业银行资产质量反弹压力非常大的，在内外部环境仍然面临较大不确定性的情况下，银行业资产质量面临严峻挑战。2020年商业银行不良资产贷款率还可能有所上升，非信贷不良资产业也可能进一步爆发，千万不能掉以轻心。
   具体来看，据银保监会数据显示，商业银行二季度不良贷款余额为27364亿，较一季度的26121亿，上升1243亿，其中，次级类贷款二季度为12918亿,较一季度的11469亿增长1449亿 ；可疑类贷款10653亿，较一季度的10638亿略增15亿 ；损失类贷款3793亿，较一季度的4014亿增长221亿。不良贷款率为1.94%较一季度1.91%增加了3个BP。
   所以，“商业银行一方面要采取多种措施加快存量不良资产的处置；另一方面要坚持标准，严格把关，严控新的不良资产产生。”董稀淼说，监管部门要继续采取针对性措施，支持商业银行尤其是中小银行多渠道、高效率地处置不良资产。在服务实体经济、让利实体企业的过程中，各级政府应坚持市场化、法治化原则，维护良好的金融生态环境，保护好商业银行合法权益。
   7月20日，中国银保监会召开的2020年年中工作座谈会指出，牢牢守住不发生系统性金融风险底线。提早谋划应对银行业不良资产大幅增长，按照实质重于形式的原则，严格资产质量分类，做实利润、提足拨备、补充资本，增强风险抵御能力。
   8月3日，人民银行召开2020年下半年工作电视会议，会议指出，下一阶段要“着眼长远，未雨绸缪，支持银行加大不良贷款处置和拨备计提力度，增强金融支持实体经济的可持续性。”
   就此，光大证券首席银业分析师王一峰告诉经济观察网，银行盈利同比增速大幅下滑，结合前期人民银行和银保监会下半年工作要求，银行业中期业绩呈现出了三大特点：
   首先，营收预计相对稳定，盈利增速明显下行，拨备前盈利增速与净利润增速差拉大。二季度，行业净息差为2.09%，预示着净利息收入平稳；非息收入占比下降除季节性因素外，还有利率上行对于债券交易和估值的变化。
     再者，分机构看，大型银行盈利增速-12%，股份行-8%，城商行-2%。大型银行盈利增速回落更快。主要是大型银行相对更为审慎的财务规划所致。从分机构的盈利增长可知，上市银行中“夹心层”的优质城商农商银行预计中期业绩盈利增速表现将明显好于上市国股银行。
   展望下半年，王一峰认为，商业银行盈利增长仍可能受到以下因素压制：“资管新规”后问题资产回表对准备的消耗，I9准则下非信贷累资产准备计提的增加，以及存量风险的进一步确认与化解。预计未来银行业营收与盈利增速差将进一步扩大。但是，也应注意到，对于优质银行来说，未来业绩表现不会过分恶化。尤其是在当前阶段，银行业营收增长依然稳定，优质银行会因为业绩调控而出现好的中长期买点。
   其实，“未来风险点不在于业绩调控，更多在于中美摩擦加剧下金融制裁的不确定性，和经济复苏强度的不确定性。”王一峰说。
     温彬认为，下半年货币政策主要是服务小微，精准滴灌，银行在保持信贷合理增长的同时，会优化信贷结构，聚焦小微企业、制造业，进一步服务实体经济。同时，相对前期，货币政策会出现一些边际上的变化调整。
   不过，“因为风险有滞后效应，下半年的不良贷款率、不良贷款余额可能会进一步上升，但银行加大信贷的逆周期投放，有助于企业保持正常经营。预计下半年的经济将恢复性增长……所以，银行资产质量总体上会保持平稳。”温彬说。

3. 2017年第三季度商业银行净利润同比增长了多少?

据报道，银监会近日发布三季度主要监管指标数据，。数据显示，截至三季度末，商业银行当年累计实现净利润1.43万亿元，同比增长7.40%，增速较上季末下降0.51个百分点。

报道称，数据显示，截至三季度末，银行业金融机构涉农贷款余额31万亿元，同比增10.5%；用于小微企业的贷款余额30万亿元，同比增长15.7%。用于信用卡消费、保障性安居工程等领域贷款同比分别增长37.1%和43.8%，分别高于各项贷款平均增速23.9和30.6个百分点。

分析人士表示，截止三季度末，商业银行拨备覆盖率为180.39%，较上季末上升3.22个百分点；核心一级资本充足率为10.72%，较上季末上升0.08个百分点。同时商业银行流动性水平保持稳健，流动性比例为49.17%。

希望中国经济可以持续发展下去！

4. 一季度7家银行净利润同比实现两位数增长，这7家银行为何会增长？

主要是因为不良贷款率下来了，再叠加一季度国内经济的向好，所以银行板块的业绩都很不错。目前已经有十几家A股银行股公布了其一季度财报，数据还是非常亮眼的，首先有7家银行利润增长超过10%，其中最高的是招商银行利润达到了320亿规模。此外其他中型银行的利润增长也基本在两位数以上。分析人士指出，银行利润的向好，主要还是因为坏账率的降低，坏账率的拉低，将各家银行的利润率都拉高了不少，而且一季度国内经济恢复还不错，所以银行数据十分亮眼。

虽然政府不断要求银行业降低房地产类的贷款，并且控制房贷占比，但目前来看，这并未影响到银行业的利润，因为多数银行基本都在红线之内，即便部分指标超过了，也有几年的时间来调整，所以整体的政策还是很宽松的。

长期来看，随着中国经济持续回暖，银行业的业绩将非常乐观，而且考虑到目前银行板块的市盈率偏低，所以不少人选择此时购买银行股，这样可以做到抄底，届时银行股价起来了之后，就能享受到超额收益。

参考资料：
已有17家A股上市银行发布了2021年第一季度报告。数据显示，建设银行、招商银行分别实现归属于母公司股东的净利润831.15亿元和320.15亿元，暂列前两位。净利润增长率方面，7家银行一季度同比实现两位数增长，其中江苏银行、平安银行、宁波银行净利润增长率分别为22.79%、18.53%、18.32%，分列前三位。国有大行中，建设银行一季度净利润增长率为2.8%。 
今日早盘银行板块涨幅居前，江苏银行一度涨停，成都银行、兴业银行均跟随上涨。中信建投表示，中长期看好银行板块，预计2021年随着经济复苏，利率上行和资产质量改善，净息差和不良率差值扩大，板块估值中枢将继续上移，银行板块市净率有望修复到1的水平。

5. 大麻烦来了，上半年银行净利润下降近1成，存款利率会不会降

文/李闰
  
 我国商业银行因为业务的特殊性，一直都是世界上比较赚钱的企业，去年光四大行全年的营收就达到了2.66万亿元，合计净赚9974亿，吸金能力非常强，因为稳定的业绩，在上市的企业当中，银行分红是最勤快的。但在今年上半年，商业银行遇到了不小的麻烦，引以为傲的盈利能力受到了很大的挑战，同时在风控端也出现了一些问题。
     
 昨日我国银保监局公布了上半年银行业的一些数据，根据银保监会给的数据来看，商业银行遇到的麻烦可不算小。
  
 数据显示，上半年商业银行累计实现了1万亿元的净利润，单看数值的话，盈利能力依旧很强大，但是与去年同期相比下降了9.4%。出现近10%的利润减少，算得上是一个比较大的变动了，不过上半年商业银行盈利减少的原因，可能还是与存贷款净息差缩窄有关。
  
 自去年实行LPR改革以后，整体上商业银行贷款利率是下降了的，但存款利率不一样，银行想要在这上面做功夫还得照顾一下市场的情绪。从 历史 情况来看，银行可能会在存款利率上面做文章，但就算是将存款利率降一点，也不会降太多，毕竟存款利率本就不高，没有太大的下降空间。所以在这一点大家也不需要太担心，存款利率整体上来看还是比较稳定的。
  
 对于银行来说，今年上半年净利润减少是有一定的客观原因的，一家银行想要长期稳定的运行下去，不良贷款就需要得到比较好的控制。但不太好的消息是，上半年商业银行不良贷款率也略有抬头。
     
 根据银保监会公布的数据来看，截至今年二季度末，我国商业银行不良贷款余额为27364亿元，这个数据在一季度末的时候为26121亿元，一个季度的时间不良贷款余额增加了1243亿元，不良贷款率由一季度的1.91%上升至二季度的1.94%。
  
 不良贷款余额开始增加，也说明银行目前的经营风险也在上升，为了尽可能地压制风险，保障银行稳定运营，在未来一段时间，商业银行可能会加强风险管理。所以对于银行的贷款客户来说，心里面还是要有一个数，尤其是信用卡用户。
  
 因为商业银行前几年滥发信用卡，根据央行公布的信息来看，信用卡逾期半年以上的坏账是有所增加的。现在银行的情况就是一边想方设法扩大信用卡的市场份额，一边又在加强二次风控，相信有不少朋友经历过被银行封卡降额。
  
 今年银行坏账上升，有一定的客观原因，今年上半年经济形势不是很好，相信大家都能感觉得到。有些人并不是想故意逾期，但是自己的收入突然受到了很大的影响，不逾期也没有什么好的办法。
     
 银行目前的风险在堆积，根据某机构公布的数据来看，某地区四家城商行上半年已经亏损了180亿元。作为我国第三家破产的银行，包商银行破产接管也还未过去多久，大家在选择银行的时候，也不能像以前一样随便了。

6. 全国18家银行去年净利下滑超三成，造成银行净利润下降的原因有哪些？

我个人觉得主要是因为不良贷款率的问题和业务竞争的问题。
银行在很多人看来是一个稳赚不赔的行业，毕竟银行的体量特别大，同时资金管理的规模也非常庞大，在这样的情况下，银行其实未必能够保证每年都有正向盈利，有些年份也会出现一定的亏损。
全国18家银行的净利润下滑超过30%。
首先需要强调一下，这18家银行主要是中小型银行，和我们经常提到的中农工建没有关系。对于这些中小型银行来说，去年因为新冠疫情的缘故，这些银行的不良贷款率呈现了上升的趋势，有些银行的不良贷款率甚至已经达到了3%以上，这在银行业来说是非常夸张的。这些所谓的净利润严重下滑的银行都是中小型银行，他们本身对抗风险的能力就比较弱。
不良贷款率成为一个大问题。
因为去年的经济情况并没有那么好，很多人在信用方面出现了违约的状况，对于那些中小型银行而言，他们在对抗这种贷款风险的能力差一些，更何况这些银行在发放贷款的时候没有严格管控，所以才会造成去年净利润严重下滑的情况。并不是所有银行都是因为不良贷款率的问题，有些银行是因为业务竞争出现了方向性的问题。
这些银行的业务竞争出现了问题。
正如我在上面所提到的那样，这些银行本身没有较强的竞争力，在市场的竞争当中，这些银行因为没有及时调整自己的业务方向，比如我们经常提到的银行数字化和线上业务，导致这些银行在和其他大型国有和商业银行竞争的过程中处于不利位置。我相信随着我们经济的不断复苏，这些银行的业务会得到不同程度的恢复，但从长远的角度来看，他们和大型银行的竞争依然不容乐观。

7. 上市银行半年报亮相!5家城商行净利增速可观,不良率持平或略降

又到上市银行中考揭榜时！
进入7月下旬，上市银行密集发布中期业绩快报。截至7月21日，已有宁波银行、长沙银行、杭州银行、江苏银行、郑州银行这5家城商行公告2019年半年度业绩快报。
业绩快报显示，上述5家城商行上半年盈利增速普遍走高，资产规模增速较一季度有所放缓，不良贷款率与年初持平或略降。
4家银行净利双位数增幅
当前，5家城商行公布中期业绩快报，从营收、净利润增速来看，均获得喜人成绩。
这之中，宁波银行上半年实现归属于上市公司股东的净利润68.43亿元，比上年同期增长20.03%；基本每股收益1.31元，比上年同期提高0.19元；上半年，宁波银行营业收入161.92亿元、同比增长19.75%，营业利润75.54亿元、同比增长31.92%；相对来看，尽管改行营收、营业利润同比增速稍有下降，但盈利水平稳定维持在20%的优异水平。
同在浙江的杭州银行的业绩快报也有亮点。上半年该行实现营业收入104.60亿元、同比增长25.74%；净利润36.28亿元、同比增长20.21%；基本每股收益0.71元，较上年同期提高20.34%。
江苏银行上半年营收、净利增速较一季度有所放缓，但是较去年同期增长明显。具体来看，2019年上半年营业收入为219.17亿元，较上年同期增长27.29%；归属于上市公司股东的净利润为78.71亿元，较上年同期增长14.88%；基本每股收益为0.68元，上年同期为0.59元。
新近登陆A股的郑州银行、长沙银行也发布了业绩快报。长沙银行今年上半年实现营收81.58亿元，同比增长26.4%；实现净利26.72亿元，同比增长12.02%。
郑州银行上半年实现营业收入62.56亿元、同比增长21.25%，归属母净利润24.74亿元、同比增长4.54%；扣非净利润24.72亿元、同比增长4.53%；相比2018年末，该行大幅提高拨备计提、严格真实暴露不良水平，净利润负增长；该行上半年业绩增速由负增长转为正增长，而且，可以看到的一个中期业绩快报经营指标是，该行上半年拨备前利润同比增长22.18%，体现了稳健经营实力。
天风证券银行业首席分析师廖志明认为，部分银行上半年业绩高增，“主要源于资产负债结构优化带来的净息差大幅提升，以及资产规模的稳健扩张。”
中泰证券银行业首席分析师戴志峰则指出，去年上半年，银行业受负债端压力息差总体处于低位、中收方面理财收入受到严监管影响，因此，基数原因预期营收2季度仍能保持同比高增。
而对于银行上半年中间收入情况，“传统中收业务预计继续保持高速增长，银行低风险偏好下对零售资产的追求进一步加大”；戴志峰分析，“创新业务大概率平稳，一是理财预计持续承压，资管新规下净值型产品发行难度加大，叠加收益率下行，理财产品发行数量同比持续下滑；二是，委贷、信托等非标资产收缩放缓，对中收有一定支撑；三是，今年以来保费收入保持高增长，预计银行代销业务上的收入有一定高增。”
资产规模增速较Q1有所放缓，不良率持平或略降
截至今年6月末，郑州银行总资产达到4797.53亿元，比年初增长2.92%；吸收存款本金总额达到2715.95亿元，比年初增长2.83%；发放贷款及垫款本金总额达到1775.57亿元，比年初增长11.27%。在资产质量方面，郑州银行2019年6月末的不良贷款率为2.39%，比年初下降0.08个百分点。整体看在金融监管口径变化后呈现出了稳定发展的态势。
长沙银行截至2019年6月末资产总额5781.06亿元，较年初增幅9.77%；吸收存款3678.53亿元，较年初增幅7.81%；贷款总额2348.49亿元，较年初增幅14.89%。资产质量方面，截至2019年6月末，该行不良贷款余额30.36亿元，不良贷款率1.29%，与年初持平，资产质量保持稳定。
公告显示，截至今年6月末，江苏银行总资产为20470.10亿元，较上年末增长6.29%，资产规模平稳增长；归属于上市公司普通股股东每股净资产9.25元，同比增长4.05%。资产质量保持稳定，截至报告期末，不良贷款率1.39%，较期初持平；拨备覆盖率217.57%，较期初上升13.73个百分点。
同省的两大城商行，杭州银行、宁波银行资产质量表现优秀。具体来看：
截至2019年6月末，杭州银行总资产9464.76亿元，较年初增长2.76%；各项存款(不含应付利息)5,670.95亿元，较年初增长6.44%；各项贷款(不含贷款应计利息)3,876.93亿元，较年初增长10.62%；今年6月末，不良贷款率1.38%，较上年末下降0.07个百分点；拨备覆盖率281.56%，较上年末提高25.56个百分点；拨贷比3.89%，较上年末提高0.18个百分点。
据业绩快报显示，截至2019年6月末，宁波银行总资产达12054.96亿元，比年初增长7.98%，各项贷款4518.23亿元，比年初增长9.77%；各项存款7591.61亿元，比年初增长17.39%，可以预计该增速将远高于了同业，更高于自身2017年、2018年全年存款增速（分别为10.53%和14.41%），带动负债增速走阔，而由于宁波银行将资源大多投向非信贷资产端，贷款增速表现相对较缓。也因此，在资产质量指标上，宁波银行拨备覆盖率保持高水平、上半年拨覆率环比小幅提升1.82个百分点至522.5%；不良率0.78%环比持平，维持在2013年来的历史低位。
可以看到，上述银行的资产规模增速较往年同期有所放缓，郑州银行、江苏银行、杭州银行资产规模增速较Q1略有下降。
华泰证券金融团队在分析数家银行中期快报时指出，受Q2市场风险偏好下降等影响，预计大中型银行与部分区域性银行的中期规模增速以及息差表现将有一定分化；同时，对上市银行资产质量无需担心。“上市银行存量信用风险压力小，授信政策稳健、预计中报资产质量稳中向好。”
中银国际认为，考虑到半年末时点银行核销处置力度的加大，预计上市银行整体不良率环比一季度下行1个基点至1.51%；不过，在整体经济下行背景下，不良生成率仍然存在上行压力。与此同时，今年二季度息差的下行压力将逐步显现；一方面，金融市场低利率对于信贷端的传导将逐步体现，在企业融资需求较弱的环境下，银行资产端优质资产缺乏，叠加结构性政策引导银行降低实体融资成本，使得银行资产端收益率将步入下行通道；另一方面，今年一季度的全面降准与中小银行高息同业负债的置换是推动上市银行息差改善的主要因素，但随着二季度货币政策边际收敛，整体负债端成本改善幅度降低。
从半年报披露预约时间表来看，银行业将在8月中下旬迎来半年报披露高潮，其中江阴银行、平安银行、华夏银行、长沙银行将分别于8月2日、8月8日、8月13日、8月19日正式披露半年报，其余上市银行将在8月中下旬陆续披露；备受关注的五大国有银行则将压轴登场，农业银行、交通银行暂定于8月28日披露，建设银行于8月29日披露，工商银行、中国银行则于半年报规定披露时间的最后一天，即8月31日披露。

8. 半年报速览：9家银行净利润增速超10%，正高速扩张

 近期，各大上市银行业绩快报陆续发布，揭开了上市银行半年报的面纱。截至7月30日，32家上市银行中共有10家公布上半年业绩快报。其中8家是城商银行，1家是农商银行，1家是股份银行。按照半年报预计披露时间，大部分国有银行和股份制银行业绩快报将在8月份渐次落地。
   整体业绩快报显示，目前银行盈利水平稳中有升，除郑州银行外，其余9家银行的净利润增长速度均超10%，处于高速扩张区间。
    业绩稳中向上 
   目前已公布数据的10家银行在营收数据、盈利增速、不良率等多项核心指标均表现不俗。从净利润数据看，除郑州银行外，剩余9家银行均保持两位数高速增长。杭州银行、宁波银行以20.21%和20.03%的环比增速高位领跑，成都银行和张家港银行紧随其后，增速均超15%。
      从营收数据来看来看，除了宁波银行和成都银行外，7家城商银行的增长率均在20%以上，其中上海银行、江苏银行的收入增速超过27%；招商银行的增速则是9.65%。
   万联证券梳理了已披露2019年中期业绩快报的9家银行数据，发现2019年二季度的营收增速环比下降1.6个百分点，是2018年以来的季度数据环比首次下滑。万联证券分析师郭懿认为，从上半年的新增信贷数据看，营收的下滑更多是受到净息差收窄的影响，而净利润的持续增长预计是拨备计提力度下降。
   此外，这10家银行中，营业收入增速高于归母净利增速的有郑州银行、杭州银行、江苏银行、上海银行、长沙银行、张家港行和西安银行，而招商银行、宁波银行和成都银行的营收增速低于利润增速。“营收增长是利润增长的根本。”中信建投银行业首席分析师杨荣认为，前者增速高于后者增速说明公司抵御风险能力较高，营运能力稳健。不过他也强调，营收增速低于利润增速也并不代表风险抵御能力弱。“如招商银行等自身的风险控制体系较为完善，低信用成本可以释放更多利润。”
   从上市公司资产质量来看，上半年各家银行的不良率均位于低位，除了郑州银行的不良率为2.39%外，其余9家银行的不良率都在1.3%上下。从纵向对比来看，各大银行的不良率呈现逐季降低的趋势。其中，招商银行最为明显，半年末不良率为1.24%，较年初下降了12个BP。在城商银行中，成都银行、郑州银行两家家银行的不良率改善幅度最大，半年末较年初均下降8个BP。此外，也有三家银行不良率上半年维持不变。包括宁波银行、江苏银行和长沙银行。
   不良率普遍下降的同时，多家上市银行拨备覆盖率有所上升，防御风险能力增强。其中，西安银行半年末达248.66%，较年初上升32.13个百分点，上升幅度最大；杭州银行、江苏银行、上海银行和宁波银行也分别有25.56、13.73、1.19和0.62个百分点的上升。
   中泰证券分析师戴志锋在2019年半年报前瞻性报告中指出，虽然近期经济缓慢下行，但宏观经济对资产质量的传导有滞后性，资产质量近期压力不大。此外，一季度营收高增，银行以丰补歉大幅计提拨备，拨备反哺利润空间进一步加大。预计利润增速与一季度持平，国有行4.2%、股份行9%，小银行14%。 
    三家银行进中有忧 
   7月末，招商银行、上海银行、西安银行等三家银行新近公布半年业绩快报。
   作为目前唯一公布业绩快报的股份制银行，招商银行此次交出的成绩单堪称漂亮。快报显示，上半年招商银行营业收入为1,383.23亿元，同比微增9.65%，增速较一季度放缓2.49个百分点。净利润为506.12亿元，同比增长13.08%，并且成为第一家资产规模突破7万亿的股份制银行。
   “招行营业收入增速放缓，大体符合市场预期。”申万宏源分析师马鲲鹏在研报中指出，一方面，一季度招行净息差季度环比大幅提升6bps至2.72%，绝对水平位于上市银行前列，随着同业负债重定价红利的逐步释放，2019年二季度净息差季度环比小幅下降符合预期。另一方面，由于切换IFRS9使得投资收益较此前波动性加大，使得2019年上半年招行非息收入同比仅小幅增长3.6%。
   值得注意的是，招商银行此次的不良贷款率仅为1.24%，较上年末下降0.12个百分点。
   “预计公司不良率环比改善幅度位居上市银行前列，公司不良率也将继续中大行最优水平。”中原证券分析师王鸿业认为在目前经济下行压力逐步兑现的情况下，招商银行本身资产质量扎实程度已经长期保持行业前列，第二季度资产质量超预期改善实属难得。由于招行以零售业务为主，不良认定严格，且在上一轮不良清理周期当中及时压降对公高风险贷款，因此招行资产质量仍将保持较为稳健的态势。预计2019年二季度，招行加回核销不良生成率保持平稳，信用成本同比小幅下降的同时亦能保持拨备覆盖率继续提升。
   不过，其内部危机意识依然较为浓厚，招商银行内部近期流传的热帖《招行离寒冬还有多远》一文中，内部员工指出，即使半年报依旧亮眼，但招商银行目前仅是“财务面”带来的战略机遇期，实质已面临非常危险的时刻。目前银行业缺乏专业壁垒、供应链壁垒和品牌壁垒，在互联网金融的冲击下，难以长久坚守阵地。众所周知，招商银行以零售业务发家，对公业务环节相对薄弱。随着企业金融数字化程度进一步提升，互联网金融的B2C模式逐渐成熟，对公业务必将被抢先攻占，致使招商银行的零售王牌无险可守。
   7月25日，上海银行的发布的业绩半年报则凸显目前城商银行股价与经营情况脱钩的窘境。报告期内上海银行营业收入和盈利增长较快，实现营业收入251.51亿元，同比增长27.35%；归属于母公司股东的净利润107.14亿元，同比增长14.32%；不良贷款率1.18%，较上季末下降0.01个百分点；拨备覆盖率334.14%，较上年末提高1.19个百分点；贷款拨备率3.94%，较上年末提高0.14个百分点。值得注意的是，此前上海银行的股价长期破净，在5月初因股价过低触发稳定股价措施。经营表现亮眼，但股价却持续破净，难以提振。在业内人士看来，此次上海银行快报数据再次显示，目前部分城商银行经营状况与股价倒挂情况严重，银行股估值过低问题或将更加严重。